Razumijevanje Treynor omjera U suštini, Treynor omjer je mjera povrata prilagođena riziku na temelju sustavnog rizika Pokazuje koliki je povrat ulaganja, kao što je portfelj dionice, uzajamni fond ili fond kojim se trguje na burzi, zarađeni za iznos rizika koji je ulaganje preuzelo.
Koji je dobar Treynor omjer?
Kada koristite Treynor omjer, imajte na umu:
Na primjer, Treynor omjer od 0,5 je bolji odjedan od 0,25, ali ne nužno dvostruko veći dobro. Brojnik je višak povrata na bezrizičnu stopu. Nazivnik je Beta portfelja, ili, drugim riječima, mjera njegovog sustavnog rizika.
Što je loš Treynor omjer?
S obzirom na njegovu beta vrijednost od 1,07, negativan Treynor omjer fonda ukazuje na to da fond nije t adekvatno kompenzirao svoje ulagače za rizik kojem ih je izložio; njegovi prinosi bili su niži od stope povrata bez rizika tijekom posljednje 3 godine.
Da li dionice s beta većom od 1 imaju veći Treynor omjer od tržišta?
Treynor omjer koristi "beta" portfelja kao rizik. … Valatilnije dionice imat će beta veću od jedan, dok manje volatilne dionice imaju beta nižu od jedan. Visoke beta dionice rastu i padaju brže od niske beta dionice na tržištima uzlaznih ili padajućih.
Koji je omjer bolji Sharpe ili Treynor?
Dok standardna devijacija mjeri ukupni rizik portfelja, Beta mjeri sustavni rizik. … Stoga je Sharpe dobra mjera tamo gdje portfelj nije pravilno diverzificiran dok je Treynor bolja mjera gdje su portfelji dobro diverzificirani.
